Новости дня в России и мире — РБК
Бывший министр финансов России Михаил Задорнов сравнил первую криптовалюту с МММ, подчеркнув, что не воспринимает биткоин как реальный инвестиционный актив
Биткоин — такая же финансовая пирамида, какой была МММ Сергея Мавроди, заявил глава банка «Открытие» и экс-министр финансов России Михаил Задорнов, отметив, что за первой криптовалютой не стоит «абсолютно никакой потребительской стоимости».
«Как профессиональный финансист вообще исключаю это (биткоин, — прим. ред.) из какого-то серьезного анализа и воосприятия. Был Мавроди и МММ, для меня биткоин — синоним этой же пирамиды», — сказал Задорнов в эфире телеканала «Россия 24».
Отвечая на вопрос о причинах наблюдаемого в последние месяцы роста стоимости биткоина, Задорнов сказал, что происходящее — «абсолютная случайность».
«Воспринимать его [биткоин] как реальный инвестиционный актив было бы, мне кажется, очень странно», — добавил Задорнов.
Ранее глава Банка России Эльвира Набиуллина предупредила, что биткоин — очень волатильный актив, и может так же быстро упасть в цене, как и вырос. Председатель финансового регулятора отметила, что интерес к активу у населения есть, но те же самые риски были и остаются, и возможно усиливаются.
21 февраля стоимость биткоина на бирже Binance достигла исторического максимума, поднявшись выше $58,3 тыс., после чего криптовалюта начала быстро дешеветь. В моменте котировки первой криптовалюты падали до локального минимума в $44,8 тыс. По состоянию на 25 февраля 13:40 МСК монета торгуется на уровне в $49,1 тыс., за прошедшие сутки она подешевела на 3%.
— Давний соратник Уоррена Баффета исключил возможность покупки биткоина
— Билл Гейтс раскритиковал биткоин из-за потребления электроэнергии
— Аналитики JPMorgan назвали биткоин худшим средством хеджирования
Больше новостей о криптовалютах вы найдете в нашем телеграм-канале РБК-Крипто.
Автор
Михаил Теткин
Биткоин как финансовая пирамида — Ведомости
Развитие криптовалют вошло, похоже, в стадию пузыря. Для тех, кто инвестирует деньги и усилия сейчас, основной выигрыш будет состоять из вложений денег и усилий тех, кто придет завтра. А завтрашние будут надеяться на то, что их вложения будут вознаграждены деньгами и усилиями тех, кто придет послезавтра. Понятно, что такая пирамида не может работать вечно и в какой-то момент – через полгода, как в случае МММ в России, или через 40 лет, как в случае инвестфонда Бернарда Мэдоффа в США, – очередные пришедшие на рынок оплатят инвестиции предыдущих, не получив ничего взамен.
Признаки пузыря пока в основном косвенные. Этим летом «Ведомости» писали и про продажу сделанных под ключ ферм для майнинга – наборов для добычи биткоинов и других криптовалют, и про дефицит на рынке видеокарт для персональных компьютеров, ключевого устройства в этой добыче. То, что в эту деятельность начинают вовлекаться широкие слои населения – еще один косвенный признак. Конечно, как во всякой пирамиде, найдутся люди, которые выиграют, – те, кто принял участие достаточно рано и решительно избавился от активов до того, как они упадут в цене.
У криптовалют типа биткоина есть важное преимущество перед обычными валютами – у них нет единого эмиссионного центра, места, в котором могут произвольно увеличить количество валюты в обращении. Почему во всем мире доверяют доллару (или евро, или швейцарскому франку)? Потому что человек, хранящий дома или в банке доллары, верит, что американское (европейское, швейцарское) правительство не решит неожиданно напечатать еще долларов. А также этот человек знает, что в это же верят еще сотни миллионов людей в мире. Формально денежную политику определяет центральный банк, руководство которого назначается президентом с согласия парламента, но вера в устойчивость валют определяется верой в устойчивость политической системы в целом. В случае биткоина такой проблемы нет – известный всем алгоритм гарантирует, что «дополнительная эмиссия» невозможна. В остальном биткоин мало чем отличается от валют Японии, Великобритании или Швейцарии – его ценность определяется тем, какое количество людей его использует. Пока это количество растет, ценность увеличивается, но трудно представить, что оно когда-то перерастет количество, например, швейцарских франков, которые почти для всех людей в мире не являются инвестиционным активом.
Это не значит, что я как-то против биткоинов. Задумка отличная, алгоритм оригинальный, а в развитии частных валют нет ничего плохого. Чем больше надежных валют, тем лучше. Если кому-то майнинг биткоинов заменяет игру на компьютере или видеоприставке – это можно только приветствовать. Но если кто-то продает машину или закладывает квартиру, чтобы вложить всё в майнинг криптовалют, – это ошибка. Таким человеком движет не расчет, а тот самый нездоровый азарт, которым питались все финансовые пирамиды – от «тюльпаномании» середины XVII в. до наших дней.
Автор – профессор Чикагского университета и НИУ «Высшая школа экономики»
Являются ли биткоин и другие криптовалюты финансовой пирамидой?
Сегмент криптовалют быстро развивается, но эксперты по-прежнему расходятся во мнениях в плане перспектив. Одни люди склоняются к тому, что криптовалюты — это финансовая пирамида, другие оспаривают эту точку зрения. Доводы обеих сторон убедительны, поэтому дать однозначный ответ на вопрос о том, какое будущее ждет эту сферу, нельзя.
Сегодня рынок демонстрирует бурный рост. Курс биткоина, составлявший в начале 2017 года менее 1 000 $, в октябре подскочил до отметки в 6 000 $. Капитализация биткоина уже превысила 100 млрд долл., а на рынке в целом — 167 млрд долл.
Что попадает под понятия «пирамида» и «схема Понци»
Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) определяет понятия «пирамида» и «схема Понци» как вид мошенничества. Он включает в себя выплату обещанных доходов инвесторам проекта за счет вложений следующих.
«Организаторы склоняют к участию в бизнесе новых инвесторов, обещая вложить их деньги в прибыльные проекты при минимальных или отсутствующих рисках. Мошенники стремятся привлечь новые ресурсы, чтобы производить выплаты предыдущим участникам, создавая ложное впечатление, что получают прибыль от законного бизнеса», — разъясняет SEC.
Британские регуляторы определяют пирамиду как нежизнеспособную мошенническую схему, при которой происходит вовлечение одними людьми других в бизнес, основанный на несуществующем или ничего не стоящем продукте.
Можно выделить следующие ключевые характеристики пирамиды:
- Управляется централизованно. В основе лежит определенная компания, которая может «лопнуть», оставив вкладчиков ни с чем.
- Обещаются высокие доходы.
- Продукт, выпускаемый ею, неограничен в объеме.
- Такой продукт обычно бесполезен и не имеет ценности.
- Рушится, когда база инвесторов перестает пополняться.
Сторонники виртуальных валют опровергают наличие каждой из пяти характеристик.
Читайте также: Инвестирование в майнинг. Как рассчитать доходность.
Если оценить криптовалюты по указанным пяти пунктам, получится что они не имеют ничего общего с финансовыми пирамидами.
По п.1, в их пользу говорит тот факт, что платформы, на которых они основаны, децентрализованы и не имеют организатора, который мог бы привести систему к краху и исчезнуть вместе с остатками средств. Выигрывают в этой среде трейдеры, удачно сыгравшие на разнице в обменном курсе, или майнеры, которые тратят ресурсы на добычу и получают поощрение в виде некоторого числа монет за доверие к системе и обеспечение ее безопасности.
По п.1 Такие проекты не обещают крупных доходов. Криптовалюты не считаются объектом инвестиций, оставаясь лишь механизмом расчетов. Хотя некоторые их держатели пытаются играть на колебаниях котировок. Кроме того, платформы основаны на открытом исходном коде, который доступен каждой заинтересованной стороне.
По п.1 Эмиссия криптовалют лимитирована. Итоговое число биткоинов составит около 21 млн, а, например, лайткоинов — 84 млн.
По п.1 Криптовалюты вовсе не бесполезный продукт: многие из них активно используются в качестве механизма перевода средств как частными лицами, так и бизнесом. Они обладают конкурентными преимуществами по сравнению с другими видами платежей. Особенно это важно в трансграничных расчетах, которые в случае традиционных валют сложны и затратны.
По п.1 Если база участников в определенной криптовалютной системе перестанет пополняться новыми, ее не ждет крах. Держатели цифровых монет смогут также использовать их. Просто цена перестанет расти.
Директор-распорядитель Международного валютного фонда (МВФ) Кристин Лагард высказалась в поддержку сектора. По мнению К. Лагард, нет смысла отвергать виртуальные валюты. Может наступить день, когда люди будут отдавать предпочтение именно им.
Почему же есть мнение о том, что криптовалюты — это пирамида?
Многие традиционные финансовые эксперты относятся к этому рынку с недоверием. Уже сам факт того, что основатель (или группа основателей) первой криптовалюты — биткоина неизвестен и скрывается под псевдонимом Сатоши Накамото, заставляет многих усомниться в прозрачности и надежности системы.
Читайте также: Как создать финансово-кредитный сайт с нуля и заработать
В качестве черты пирамиды, присущей криптовалютам, эксперты отмечают тот факт, что основателям платформы обычно принадлежит непропорционально крупная доля будущих доходов. В случае биткоина ее создатель С. Накомото некоторое время был единственным майнером. По оценкам экспертов, он владеет не менее 1 млн BTC. С учетом того, что курс биткоина вырос во множество раз с момента его появления в 2008 году, прибыль С. Накамото может исчисляться невероятными суммами.
Если вначале майнинг был простым делом, то в дальнейшем сложность значительно выросла, а награда за создание блока постоянно сокращается. Таким образом, майнинг становится менее прибыльным для следующих участников.
Как и в случае традиционной пирамиды, подобные проблемы в криптовалютах решаются за счет ухода от старой схемы и запуска новой. Очередные проекты в этой сфере начали появляться тогда, когда участники сочли запуск других криптовалют прибыльнее, чем майнинг существующих.
Гендиректор JPMorgan Chase & Co. Джеймс Даймон заявил, что биткоин, по его мнению, — это мошенничество. Бизнес, в котором валюта «возникает из воздуха», делать нельзя.
Другая известная в финансовом мире фигура — глава Oaktree Capital Говард Маркс — предостерег своих клиентов от инвестиций в криптовалюты. По его словам, они являются «очередным чудачеством или даже пирамидой».
По мнению Г. Маркса, в данном случае люди пытаются приписать цену тому, что в принципе не имеет ее.
Оба эксперта делают акцент на том, что за криптовалютой ничего не стоит. Ее стоимость равна нулю, и это главная характеристика пирамиды. Такое мнение широко поддерживается в финансовом сообществе.
Например, акции имеют ценность, поскольку представляют собой право на долю в компании. Облигации — обещание государства или компании выплатить доход владельцам бумаг после наступления срока погашения. Традиционные валюты всегда могут рассчитывать на поддержку государства.
Читайте также: Инвестирование в майнинг. Считаем доходность.
Что касается криптовалют, то они не имеют поддержки со стороны центрального органа. Люди покупают их в расчете на то, что в будущем смогут использовать в качестве средства платежа или получить за них деньги. Если единственным аргументом для инвестиций является ничем не подкрепленное ожидание получить прибыль в будущем, то ценность таких монет ставится под сомнение.
Многие эксперты также оспаривают факт лимитированного запаса виртуальных валют, отмечая широкие возможности по созданию следующих проектов при незначительном изменении действующих алгоритмов.
А на самом деле? Авторитетное мнение.
Имеющаяся база знаний не позволяет четко определить, можно ли применить понятие «пирамида» к криптовалютам. Инвестиции в этот сегмент несут в себе высокие риски для пользователя с финансовой точки зрения.
Криптовалюты сложны и не всегда доступны для понимания потенциальных пользователей. В то же время каждый может скачать необходимое приложение (например, кошелек) и начать им пользоваться, не имея понятия о том, какие риски он на себя берет, а также как работает этот механизм.
Отсутствие правовых основ регулирования криптовалют еще больше увеличивает риски.
Тем не менее рост стоимости криптовалют делает этот сектор привлекательным для инвесторов и способствует активному развитию и возникновению новых платформ.
Приверженцы криптовалют полагают, что это новый тип монетарной системы, основанный на математических алгоритмах. Поэтому меняют правила игры, действующие на традиционных рынках.
Подводя итог, хочется привести слова главного научного сотрудника Bitcoin Foundation Гэвина Андерсена, к которым стоит прислушаться: «Биткоин — это эксперимент. Относитесь к нему так же, как, например, относились бы к многообещающему интернет-стартапу. Возможно, это изменит мир, но стоит понимать, что вложение ресурсов в новые идеи несет в себе риски».
Автор статьи, эксперт по финансам
Привет, я автор этой статьи. Имею высшее образование. Квалифицированный инвестор. Специалист по финансам и кредитам. Более 3-х лет работал в коммерческих банках РФ. Пишу про финансы более 5 лет. Поставьте пожалуйста оценку моей статье, это поможет улучшить ее.
Материалы по теме
Биткоин – финансовая пирамида нашего времени / Хабр
Новые технологии, доступные только высоколобым, криптовалюта, блокчейн, биткоин, хэшфункция. Природа так и шепчет «будет только дороже», да еще можно приобщиться к самому таинству создания цифровой ценности – майнингу!
Первое подозрение проросло, когда узкие группки «продвинутых пользователей», одновременно и главных мировых майнеров сплотились в союзы и стали привлекать на свою сторону неопределившихся, но заинтересовавшихся наблюдателей. Из-за этого в частности, эта ситуация только все больше и больше стала напоминать не совсем чистоплотное предприятие, или финансовую аферу нового типа, или секту.
Ну, скажите, кому в здравом уме придет создать партию, ратующую за использование людьми денег! «Люди! Купите за свои деньги нужные товары! Продайте свои товары за деньги! Копите деньги, тратьте деньги, пользуйтесь деньгами!!!» А на первых порах жизни криптотехнологий это выглядело именно так.
Если вспомнить курс политэкономии, что у денег кроме курса, покупательной способности есть еще другие характеристики – одна из важнейших, сама собой разумеющаяся для стандартных денег, имеющих широкое распространение, на той или иной территории, это доверие граждан к данной валюте. Для денег страны, где они имеют хождение – доверие максимально.
На том этапе развития криптовалюты эта характеристика нуждалась в поднятии. Именно поэтому криптобогачи несли и несут в массы зерна своего сокровенного знания. Открытость повышает доверие.
Сделаем попытку разобраться в чем же суть добычи «цифрового золота». Не будем распыляться на все виды существующих сегодня криптовалют – достаточно рассмотреть самый популярную из них – биткоин.
В первую очередь биткоин это распределенная (децентрализованная) сеть электронных платежей. Поэтому для объяснения ее работы можно описать отличия от классической, банковской схемы платежей с помощью электронных банковских карт.
Отличие системы электронных платежей без доверенных посредников (криптовалюты) от системы электронных платежей с посредником – финансовой организацией (классическая схема с
Классическая схема электронных платежей, следующая – финансовая организация посредник (Банк) заключает договора на обслуживание с прочими участниками платежной системы (Клиентами), открывает им электронные кошельки (Счета) и ведет реестр транзакций, проведенных участниками системы электронных платежей.
Реестр един, ведение его осуществляет централизованно посредником-держателем (Банком), которому доверяют участники платежной системы (Клиенты), затраты на его обслуживание происходят из затрат на содержание инфраструктуры электронных платежей – кредитных карточек, банкоматов и собственно оборудования и программного обеспечения центральных серверов, которые ведут электронный реестр, а также обеспечение связи с терминалами считывания карточек у продавцов. Вычислительные затраты проведения одной транзакции при данном подходе заключаются в передаче данных о транзакции от точки совершения сделки в центральный сервер Банка и запись о ней в центральном реестре. Объем данных минимален – плательщик, получатель, сумма, дата и назначение платежа.
Недостатки централизованной системы протекают из ее достоинств – центральное хранилище реестра транзакций может быть некоторым образом заблокировано или арестовано или возможны случаи недобросовестного использования служебного положения или что-то в этом духе.
Децентрализованная версия электронных платежей (сеть биткоин или другой криптовалюты) предлагает отказаться от центрального доверенного посредника заменив его технологией ведения распределенного реестра транзакций (блокчейн).
В чем заключается технология ведения распределенного реестра транзакций?
В сети пользователей биткоинов, которые используют криптовалюту, есть 2 вида участников – владельцы кошельков – владельцы «денежных средств» биткоинов (Клиенты) и майнеры, которые записывают эти транзакции (перемещения биткоинов) в блокчейн. Именно майнеры заняты поддержанием этого публичного реестра. Процедура майнинга окутана ореолом таинственности из-за необходимости знания некоторых алгоритмов и «страшных слов» вроде функция генерации хэша, доказательства работы (PoW) или деревья Меркла. Но, если не углубляться в дебри, то все что надо знать о майнинге, это то, что основной задачей майнинга является, именно, ведение распределенного реестра транзакций.
А добыча «цифрового золота» является второстепенной, попутной задачей. И за этой формулой «волшебного обогащения», по факту стоит оплата за работу по проверке законности транзакций биткоинов. Мало того, эти процессы искусственно усложнены как раз для обеспечения принципа доказательства работы (PoW). Причем усложнены не в разы и не в десятки и не в сотни раз. Больше. И выполняется такая работа не одним центральным сервером в центре обработке данных доверенного финансового учреждения, эти десятками и сотнями тысячами серверов на фермах майнеров.
Чтобы стало чуть понятней – так выглядит хэш блока, в который записываются (утрированно) все транзакции в сети биткоин, произведенные за 10 минут:
000000000000000000c2c4d562265f272bd55d64f1a7c22ffeb66e15e826ca30
А так выглядит транзакция в сети биткоин:
Кошелек с адресом 15N3yGu3UFHeyUNdzQ5sS3aRFRzu5Ae7EZ отправил 0,01718427 биткоина на адрес 1JHG2qjdk5Khiq7X5xQrr1wfigepJEK3t 14 августа 2017 года, между 11:10 и 11:20 (i)
Вот теперь подходим к факту волшебства…
Золотые червонцы царского правительства ценились и являлись платежным средством и после революции, когда такое правительство перестало существовать. Мало того, даже сейчас такой червонец сохранил бы ценность. В конце концов можно было бы переплавить его в кольца или браслет! А данное число — 000000000000000000c2c4d562265f272bd55d64f1a7c22ffeb66e15e826ca30 в кольца переделать удастся?
О да! Пускай хотя бы в виртуальные кольца? В фотографию колец?!
Данное «цифровое сокровище» имеет ценность только в сети Биткоин. Мало того, даже внутри сети оно годилось быть использовано один раз. Повторно его использовать не удастся. Накопить «цифровое сокровище» тоже не удастся. Накопить можно вознаграждение за работу в виде биткоинов, но! Если вдруг произойдет дискредитация «царского правительства биткоина», после него не останется ничего что можно будет переплавить.
Биткоин, как средство накопления… Не золото это, ох, не золото.
Следующим шагом в логике рассуждений будет оценка целесообразности существования Биткоина, не как средства накопления, а как средства платежа.
Периодически в прессе всплывают оценки стоимости одной транзакции внутри сети биткоин, но попробуем предложить очень простой и понятный способ подсчета – стоимость всей электроэнергии, потребляемой всеми компьютерами майнеров сети Биткоин поделим на количество произведенных транзакций в сети.
Кроме затрат на электричество, майнинг требует также расходов на закупку серверов и оборудования, их обслуживание, аренду помещений, оплату канала интернета и услуг персонала. Но даже их не будем брать в расчет, чтобы не усложнять расчеты.
Суммарный расход электроэнергии на майнинг ученые Университета Кэмбриджа оценивают в 120 ТВт•ч (тераватт-час) в год (ii)
Количество потребляемой энергии всей сетью 1,2*10 в 11 степени КВт. Стоимость электроэнергии тоже не секрет, даже если округлить цену киловатта до 0,1$, то функционирование всей сети будет стоить 1,2*10 в 10 степени $ в год.
Следующий показатель, необходимый для наших расчетов, это количество транзакций в сети биткоин:
Количество транзакций (за 2020г) 500 000 000 = 5*10 в 8 степени (iii)
Все цифры взяты из источников, вызывающих доверие (доверие — ключевое слово в сегодняшнем мире ), которые доступны по ссылкам в конце данного документа.
Теперь просто поделим цену функционирования сети в год на количество транзакций и получаем 24$. Покупаешь ты бутылку воды или теслу – для обслуживания этой транзакции, чтобы записать ее в анналы Биткоина, надо потратить 24$.
Одна транзакция! Двадцать четыре доллара!
цена непомерна! В связи с этим фактом встает вопрос, а за чей счет банкет, Шура? Кто оплачивает эти сверх щедрые ставки?
Как говорил старина Лавуазье «если где-то прибыло, значит где-то убыло». Закон сохранения массы и круговорот воды в природе… Получается, для того чтобы произвести виртуальную ценность майнеры тратят вполне себе материальные ресурсы. И надо заметить просто гигантские. Количество электричества, которое тратит сеть для своего существования больше чем тратит Казахстан или Финляндия!
А теперь вспомним еще факт того, что эмиссия биткоина ограничена 21 миллионом, а вознаграждение за майнинг биткоинов уменьшается вдвое каждые четыре года. С тех пор, когда биткоина был впервые добыт в 2009 году, зарплата майнеров уменьшилось в 8! раз с 50 BTC до 6,25 BTC. А аппетиты и масштабы добычи только растут!
Чем же их обеспечить?
Выход из этой, на первый взгляд, парадоксальной ситуации прост, и он был заложен в самой идеологии «виртуальной» валюты – затраты на ее содержание совершенным образом выражаются в совсем «не виртуальных» юанях, долларах и рублях, и чтобы сохранить уровень рентабельности добычи и использования битка, рост курса биткоина по отношению к этим, обычным валютам должен перекрывать рост затрат (если точно даже не затрат, а отношения затрат к вознаграждению за майнинг). Что мы и видим в действительности. Именно из-за этой системной особенности новых технологий такой взрывной рост!
Внешне благородная цель – ограничить инфляцию биткоина, ограничив максимальное количество выпуска этих монет, заложенное разработчиком технологии вольно или невольно заложило финансовую мину, которая и должна рост этот обеспечить. Проиллюстрируем графиками из описания работы сети биткоин.
В Bitcoin похожее поведение (возрастающая сложность добычи) достигается путем введения функции скорости суммарно добываемых монеток от времени. Эта функция обратно пропорциональная, т. е. скорость со временем падает и стремится к нулю.
Если взять интеграл этой функции по времени, то получится экспонента. Приблизительно такая:
«Здесь видно, что общее число монеток стремится к 21 000 000. (v)
Так вот, смеем утверждать – любое финансовое построение, основанное на применении экспоненциальной функции помечено признаком аферы – любая финансовая пирамида — это экспонента – для того чтобы создатели этих афер смогли привлекать деньги для своих «предприятий» им надо было получить доверие клиентуры и экспоненциальную доходность.
Доверие они зарабатывали выполнением своих более чем привлекательных обязательств, но! начальное время. Доверие — это нежное и хрупкое чувство. Потерять его гораздо легче чем приобрести.
ЗатратыЕсли построить график роста количества клиентов финансовой пирамиды это будет экспоненциальная функция (если уж быть точным, то показательная функция, конечно, но по большому счету сути наших рассуждений это не меняет).
Внимательные математики, не забывших уроки с объяснением свойств показательной функции, могут возразить, что на графике не показательная функция, а ее перевернутое, вдоль оси 45⁰ изображение, что показательная функция мощно растет в верх, а на рисунке функция ограничена двадцать одним миллионом биткоинов.
Но это опять не меняет сути дела.
Потому что на графике изображена функции скорости суммарно добываемых битмонеток от времени, и она зависит от сложности майнинга (искусственно введённой). Отношения затрат к вознаграждению за майнинг обратно-пропорционального сложности майнинга.
Затраты на обслуживание сети возрастают по экспоненте. И затраты эти ложатся на стоимость добычи биткоина. Значит с такой же скоростью должен расти курс биткоина по отношению к валюте в которой будут совершены затраты на увеличение мощности компьютеров и потребляемого ими электричества.
Это означает что увеличение сложности майнинг требует пропорционального увеличения затрат на потребленное электричество в экспоненциальной мере. Если еще проще затраты растут, а вознаграждение уменьшается по экспоненте. Как в легенде про изобретателя шахмат, раджу и рисовое зернышко.
И картина будет такая, как и в финансовой пирамиде
А теперь еще один неоспоримы факт, который так же заложен внутри системы –
«Последний блок, который создаст монеты, будет блок № 6 929 999. Он будет создан примерно в 2140 году. Тогда общее количество монет в обращении станет равным 20 999 999.9769 BTC» (iv)
Тогда никакой курс уже не спасет рентабельность, потому как делить на ноль нельзя.
Обещают, что после этого момента сеть будет поддерживаться за счет майнеров, которые будут брать комиссию за свой труд. Можно себе представить какой она должна быть…
Но пока находятся люди, спешащие ухватить птицу удачи цифрового шахтера за хвост, курс будет расти.
Ссылки в тексте
(i) https://www.investopedia.com/news/how-bitcoin-works/
(ii) https://www.dw.com/ru/bitkoin-blokchejn-majning-kak-vse-jeto-rabotaet-fotogalereja/a-56773011
(iii) https://www.rbc.ru/crypto/news/5e3ad7b49a79474451ac5ab5
(iv) https://www.investopedia.com/tech/what-happens-bitcoin-after-21-million-minedбанком)
(v) https://habr.com/ru/post/114642/
Задорнов назвал биткоин пирамидой Мавроди
Биткоин – это финансовая пирамида, заявил телеканалу «Россия 24» глава банка «Открытие», российский экс-министр финансов Михаил Задорнов.
Задорнов заявил, что не рассматривает биткоин как что-то серьезное – «я как профессиональный финансист вообще исключаю его из какого-то серьезного анализа, восприятия. Был Мавроди и МММ, вот для меня биткоин — это синоним примерно этой же пирамиды».
Рост стоимости биткоина – «абсолютная случайность», за ним «нет никакой реальной потребительской стоимости», и «воспринимать его как реальный инвестиционный актив было бы, мне кажется, очень странно», — считает Задорнов.
Такого же мнения придерживается и экономист Нуриэль Рубини, предсказавший мировой кризис 2008 года.
Nouriel Roubini: bitcoin is not a hedge against tail risk.
— Nouriel Roubini (@Nouriel) February 10, 2021
Elon Musk may be buying it but that doesn’t mean everyone else should follow suit
The fundamental value of Bitcoin is negative given its massive environmental cost.
My FT op-ed: https://t.co/YtyLzxhBYC via @financialtimes
Цена биткоина в четверг 25 февраля к 15:00 мск подскочила до 50 тысячи долларов, после того, как к 13:30 мск упала на 3% до 48,882 тысяч долларов, свидетельствуют данные торгов. Криптовалюта начала падать с исторического максимума в 58,352 тысячи долларов в воскресенье 21 февраля. За эти дни популярная криптовалюта подешевела на четверть после того, как непрерывно дорожала с 31 января, а ее стоимость почти удвоилась.
Стоимость биткоина резко начала расти в понедельник 8 февраля с 44 тысячи долларов: спрос подстегнула компания Tesla Илона Маска, купившая биткоины на 1,5 миллиардов долларов. Поддержали спрос и инвесторы, покупающие криптовалюту в надежде уберечь сбережения от угрозы инфляции.
Но курс биткоина обвалил тот же Маск, вновь заявивший, что цена криптовалюты завышена. Курс биткоина и Ethereum «действительно высоки» написал Маск в дополнение к своему твиту о том, что все регулирует спрос и предложение.
That said, BTC & ETH do seem high lol
— Elon Musk (@elonmusk) February 20, 2021
биткоин по сути финансовая пирамида От IFX
© Reuters. Задорнов: биткойн по сути финансовая пирамидаГлава банка «ФК Открытие» Михаил Задорнов считает, что биткойн не заслуживает серьезного инвестиционного анализа — по сути это финансовая пирамида.
«Я как профессиональный финансист (Задорнов в 90-е годы был министром финансов) вообще исключаю (биткойн) из какого-то серьезного анализа, восприятия. Был Мавроди и МММ, вот для меня биткойн — это синоним примерно этой же пирамиды», — сказал Задорнов в интервью «России 24».
«Это актив, за которым не стоит абсолютно никакой реальной потребительской стоимости. Это просто абсолютно такая случайность (взлет биткойна), и воспринимать его как реальный инвестиционный актив, мне кажется, было бы очень странно», — считает банкир.
Курс биткойна на прошлой неделе достиг исторического максимума. Его ралли началось в прошлом году на фоне аппетита инвесторов к риску, поддерживаемого вливаниями ликвидности ФРС и центробанков других стран, а в начале 2021 года рост курса криптовалюты ускорился. Скачок обусловлен высоким интересом к со стороны институциональных инвесторов, а также компаний, рассматривающих криптовалюту в качестве инструмента хеджирования инфляционных рисков. Ажиотаж подогрело сообщение Tesla (NASDAQ:) Inc. Илона Маска о покупке биткойнов на $1,5 млрд. На прошлой неделе биткойн достиг своего пика, превысив в ходе торгов отметку $57,6 тыс. — это в два с небольшим раза больше, чем на конец прошлого года. Затем произошла коррекция, но биткойн по-прежнему торгуется недалеко от отметки $50 тыс.
Предупреждение: Fusion Media would like to remind you that the data contained in this website is not necessarily real-time nor accurate. All CFDs (stocks, indexes, futures) and Forex prices are not provided by exchanges but rather by market makers, and so prices may not be accurate and may differ from the actual market price, meaning prices are indicative and not appropriate for trading purposes. Therefore Fusion Media doesn`t bear any responsibility for any trading losses you might incur as a result of using this data.Fusion Media or anyone involved with Fusion Media will not accept any liability for loss or damage as a result of reliance on the information including data, quotes, charts and buy/sell signals contained within this website. Please be fully informed regarding the risks and costs associated with trading the financial markets, it is one of the riskiest investment forms possible.
Бывший министр финансов сравнил биткоин с МММ. Разбираемся, прав ли он
Вопрос о том, является ли биткоин (или любая другая криптовалюта) финансовой пирамидой, возникает уже не первый год. В рамках этой темы интересно обсудить несколько вопросов: обладают ли криптовалюты признаками финансовой пирамиды, какие факторы определяют курс криптовалют, и какой из существующих активов они могут напоминать, а также какое будущее их может ждать.
Финансовые пирамиды (или «схемы Понци») – это такие инвестиционные схемы, предполагающие, что доход участников формируется из средств, которые вносят новые участники схемы. У финансовой пирамиды всегда есть организатор, который для привлечения аудитории обещает высокую и часто «гарантированную» доходность инвесторам. При этом пирамида обычно не использует привлеченные средства для осуществления каких-либо инвестиций, а даже если и инвестирует в какие-то инструменты, то доходность таких вложений оказывается заметно ниже той, которую пирамида обещает своим вкладчикам. В результате у финансовых пирамид в принципе не может быть достаточно средств для выплат своим вкладчикам, кроме использования денег привлеченных инвесторов.
Очевидно, что биткоин не похож на описанную схему сразу по нескольким признакам. Во-первых, не существует единого организатора (эмитента) биткоинов – эмиссия осуществляется в процессе так называемой «добычи», то есть выполнения ресурсоемких вычислений на множестве различных вычислительных устройств. Во-вторых, нет никакого целенаправленного привлечения инвесторов в биткоин (или другие криптовалюты) путем рекламирования повышенной доходности вложений. Конечно, криптовалютные биржи ведут собственные рекламные кампании, но это связано с рекламой их частного комиссионного бизнеса, и точно так же действуют многие финансовые площадки на традиционных финансовых рынках. И главное, конечно, заключается в том, что не существует никаких регулярных выплат инвесторам, тем более основанных на вложениях более поздних участников.
Курсообразование на рынке криптовалют происходит по тем же принципам, что и на традиционных финансовых рынках – под воздействием спроса и предложения. Впрочем, факторы, определяющие баланс спроса и предложения на этом рынке, отличны от традиционных. На рынке акций или облигаций, например, цены на активы зависят в основном от ожиданий будущих денежных потоков по ним и прогнозируемой динамики процентных ставок. Биткоин лишен каких-либо ожидаемых денежных потоков, поэтому его ценообразование больше напоминает ситуацию на товарных рынках.
В этой связи биткоин часто сравнивают с золотом или другими похожими товарами. Действительно, сходство между этими двумя типами активов вызвано отсутствием генерируемых ими денежных потоков. Но золото, в отличие от биткоина, все же используется в реальном секторе – в промышленности (например, при производстве электроники) или в ювелирном секторе. У биткоина нет промышленного применения, а использование биткоина в качестве платежного инструмента оказалось весьма ограниченным. Его высокая волатильность и низкая пропускная способность сети (по сравнению с традиционными платежными системами) ограничили популярность этого средства платежа в основном теневым сектором и обслуживанием нелегальных операций.
Вероятно, ситуацию на рынке криптовалют логичнее считать очередным примером рыночного «пузыря» — роста стоимости цен актива до уровней, которые не имеют под собой фундаментальных оснований. Формированию «пузырей» особенно подвержены рынки с не очень значительной капитализацией и ограниченной ликвидностью. Это справедливо и для рынка биткоина, и криптовалют в целом: капитализация криптовалютного рынка составляла $1,8 трлн на 21 мая 2021 г. Для сравнения: капитализация Microsoft составила на этот же момент $1,86 трлн; капитализация Apple: $2,1 трлн. Ликвидность рынка настолько низка, что объявление о вложении компанией Tesla $1,5 млрд в биткоин привело к росту капитализации всего криптовалютного рынка практически вдвое.
«Пузырь» на рынке криптовалют вполне может существовать длительное время, особенно в нынешних реалиях крайне мягкой монетарной политики крупнейших мировых центральных банков, которая ведет к появлению большого объема дешевой ликвидности. При этом стоит реалистично смотреть на будущее этого рынка: за 12 лет своего существования биткоин так и не смог занять сколько-нибудь значимую нишу в экономике и до сих пор остается преимущественно спекулятивным инструментом. В то же время мы видим, как центральные банки разных стран продвигаются по пути создания и внедрения собственных цифровых валют. Ожидается, что эти инструменты будут успешно выполнять ту роль, с которой не справились криптовалюты: обеспечат быстрые и недорогие платежи в непрерывном режиме. Кроме того, со временем и при должном международном взаимодействии цифровые валюты смогут использоваться и для трансграничных расчетов, что поможет сэкономить значительные ресурсы. Криптовалюты же, по-видимому, и дальше останутся инструментом для рискованных инвестиций и расчетов по операциям, которые требуют максимальной анонимности пользователей любой ценой.
биткойнов — это «трюк», напоминающий схему Понци: автор «Черного лебедя»
Автор «Черного лебедя» Нассим Николас Талеб в пятницу раскритиковал биткойн как «уловку», заявив CNBC, что он считает его слишком нестабильным, чтобы быть эффективной валютой, и это небезопасная защита от инфляции.
«По сути, нет никакой связи между инфляцией и биткойном. Нет. Я имею в виду, что у вас может быть гиперинфляция и биткойн, стремящийся к нулю. Между ними нет никакой связи», — сказал Талеб в интервью «Squawk Box».
«Это прекрасно настроенная криптографическая система. Она хорошо сделана, но нет абсолютно никаких причин, по которым ее следует связывать с чем-либо экономическим», — добавил Талеб, чья книга-бестселлер 2007 года исследовала крайне маловероятные события и их способность вызывать серьезные последствия. Он сказал, что биткойн имеет характеристики того, что он называет схемой Понци, которая находится прямо в открытом доступе.
Схема Понци — это вид мошенничества, при котором мошенники крадут деньги у инвесторов и маскируют кражу, направляя прибыль клиентам из средств, внесенных новыми инвесторами.
Талеб когда-то положительно относился к биткойну, который был создан в 2009 году и является крупнейшей криптовалютой в мире по рыночной стоимости. Тем не менее, он сказал CNBC, что он «сначала обманул его», потому что думал, что он может превратиться в валюту, используемую для транзакций.
«То, что движется на 5% в день, 20% в месяц — вверх или вниз — не может быть валютой. Это нечто другое», — сказал Талеб, бывший трейдер деривативов, который выступает в качестве научного консультанта хедж-фонда Universa Investments.
«Я купился на это … не желая иметь прирост капитала, а скорее желая иметь альтернативу бумажной валюте, выпущенной центральными банками: валюту без правительства», — сказал Талеб. «Я понял, что это не валюта без правительства. Это была чистая спекуляция. Это похоже на игру … Я имею в виду, что вы можете создать другую игру и называть ее валютой».
Хотя некоторые компании действительно принимают биткойны в качестве оплаты товаров и услуг, в том числе производитель электромобилей Tesla, некоторые в криптосообществе считают, что это актив и средство сбережения.Биткойн, предложение которого ограничено 21 миллионом токенов, был описан как «цифровое золото».
«Он легко транспортируется и может быть отправлен в любую точку мира, если у вас есть смартфон, так что это гораздо лучшая версия в качестве средства сбережения, чем золото», — сказал CNBC известный инвестор Билл Миллер в начале этой недели.
«С биткойном нестабильность — это цена, которую вы платите за производительность», — добавил Миллер, который ранее также утверждал, что биткойн становится менее рискованным по мере того, как принятие и его цена растут.
Действительно, цена биткойна за последние месяцы резко выросла — с менее чем 11 000 долларов за единицу в октябре до рекордно высокого уровня почти в 65 000 долларов на прошлой неделе. Рост институционального внедрения был назван одним из факторов его роста.
В соответствии со своей склонностью к резким колебаниям цен, биткойн упал с тех пор, в конечном итоге превысив 50 000 долларов за токен ранее в пятницу, что на 23% меньше, чем за неделю. Тем не менее, по данным Coindesk, с начала года цена все еще выросла более чем на 70%.
Биткойн получил долгосрочные целевые цены от 400 000 до 600 000 долларов за токен от некоторых людей в инвестиционном сообществе, включая Скотта Минерда из Guggenheim Partners; другие прогнозировали даже больше, чем это.
Талеб предположил, что цена биткойна — это не то, что определяет его теперь критическое мнение, говоря, что «биткойн может вырасти до 1 миллиона долларов», и это не изменит его аргументов. «Эти уловки, у вас есть биткойн сегодня. У вас может быть еще один завтра. Они приходят и уходят, и нет никакой систематической связи между ними и заявлениями, которые они делают», — добавил он.
Инвесторам, которых беспокоит инфляция, лучше купить недвижимость, чем инвестировать в биткойны, сказал Талеб. «Если вы хотите застраховаться от инфляции, купите участок земли. Выращивайте, я не знаю, оливки на нем. У вас будет оливковое масло. Если цена упадет, вы что-то получите».
«Но биткойн, здесь нет связи, и, конечно, лучшая стратегия для инвесторов — владеть вещами, которые принесут доход в будущем. Другими словами, вы можете рассчитывать на реальные доллары, исходящие от компании», — сказал он. .
Является ли криптовалюта просто схемой большой пирамиды? | Советники сверхбогатых
Итак, что нового в мире криптовалюты? Все зависит от дня, ведь иногда с цифровыми валютами все может меняться ежечасно. Просто выполните быстрый поиск в Google, и, скорее всего, вы найдете всевозможные истории о криптографии. Например, мы как раз это и сделали, и вот несколько заголовков, которые мы нашли:
Будет ли американская компания когда-нибудь выпускать собственную криптовалюту?
Не покупайте биткойны там, где они могут исчезнуть в одночасье
«Крипто-пузырь» — это нечто большее, чем рыночная мания
Биткойн поднимается выше $ 9000 после положительной встречи криптовалюты G-20.
Как видите, мир криптовалюты — это большое дело прямо сейчас.Но действительно ли все это законно? Криптовалюта — это реальная вещь или это просто большая афера? Хотя люди во всем мире настаивают на том, чтобы участвовать в крипто-игре, есть люди, которые все еще думают, что все это подделка.
Куда делись все криптографические предложения?
По мнению некоторых, если вы внимательно посмотрите на всю криптоиндустрию, а не только на крупных игроков, таких как Биткойн и Ripple, есть некоторые тревожные признаки. Например, согласно недавнему отчету, 50 процентов всех первоначальных предложений монет уже умерли или были уничтожены.Кроме того, многие цифровые монеты, которые все еще находятся в обращении, являются очевидным мошенничеством.
Кроме того, если вы обратите внимание на сильные колебания рынка, это, скорее всего, оставит вас по крайней мере в некоторой приостановке. Взгляните на биткойн в качестве примера. Эта популярная криптовалютная монета испытала огромные колебания: от более чем 20000 долларов США до менее чем 10000 долларов США за считанные дни. Другой пример — Ripple. Когда в январе рухнул рынок криптовалют, соучредитель Ripple Крис Ларсен потерял 44 миллиарда долларов своего собственного капитала, в результате чего у него осталось около 15 миллиардов долларов.
Многоуровневые маркетинговые ловушки
Также известные как многоуровневые маркетинговые схемы, пирамиды работают путем набора людей, а затем предлагают им стимулы для найма дополнительных новых людей. Чем больше людей покупают на нижнем уровне, тем больше денег зарабатывают люди на верхнем уровне. Если вы не набираете новых людей, вы не зарабатываете много денег. Во многих случаях схема в конечном итоге рушится, и те, кто внизу, остаются ни с чем, а те, кто наверху, делают кучу денег.
Сходства пирамидальной схемы
Так происходит ли это в криптовалютном мире? Это может быть не так очевидно, как схема пирамиды, но есть некоторые сходства.Люди, купившие цифровую валюту, очень заинтересованы в привлечении других для продолжения покупки этих валют. Чем больше людей будут участвовать и покупать криптовалюту, тем выше будут цены. Это означает, что те, кто наверху, первые покупатели станут еще богаче. Фактически, 1000 человек владеют 40% всего рынка биткойнов. Это означает, что относительно немного людей становятся богатыми с помощью биткойнов.
Все инвестиции связаны с риском
Итак, является ли биткойн и другие криптовалюты одной гигантской пирамидой? Хотя это возможно, никто не может сказать наверняка.Приведет ли мир криптовалюты к неисчислимым богатствам для всех, кто покупает, или в конечном итоге рухнет на землю, оставив большинство владельцев в пыли, еще неизвестно. Как и в случае с любыми другими инвестициями, делайте домашнюю работу и соблюдайте осторожность. Потому что по своей природе все вложения сопряжены с риском.
Является ли Биткойн схемой пирамиды?
Каждый хочет зарабатывать деньги как можно быстрее и проще. Это привело к появлению множества махинаций и мошенничества, которыми пользуются доверчивые люди.Одной из них являются пирамидальные схемы, схемы Понци и тому подобное.
Если вас не обманут, то часто задают вопрос: является ли Биткойн финансовой пирамидой?
Является ли Биткойн финансовой пирамидой?
Чтобы ответить на этот вопрос, вам нужно знать, что на самом деле представляет собой пирамида: бизнес-модель, которая набирает участников, обещая им оплату или вознаграждение за привлечение в нее других.
Типичная структура пирамидальных схем.Биткойн НЕ является пирамидой , так как за покупку монет BTC нет вознаграждения и гарантированного возврата.Остерегайтесь людей, которые утверждают обратное. Тем не менее, было много платформ, которые использовали Биткойн в своих мошенничествах, но это ничего не говорит о монете и технологии, лежащей в основе этого. Преступники всегда в числе первых внедряют новые технологии, будь то автомобили, обувь, сотовые телефоны, оружие или любой другой полезный инструмент. Биткойн — это просто еще одна технология, которую они могут использовать в своих схемах. В конце концов, доллар США — это тоже не финансовая пирамида, хотя он часто используется в большинстве из них.
См. Наши статьи «5 крипто-мошенничества, о которых следует знать» и «Советы по безопасности биткойнов для начинающих» для получения дополнительной информации о возможном крипто-мошенничестве и о том, как его избежать.
Является ли Биткойн схемой Понци?
А как насчет Понци? Короче говоря, Биткойн — полная противоположность схеме Понци. Схема Понци очень похожа на схему пирамиды, за исключением того, что вы не получаете вознаграждения за привлечение других людей, но вы зарабатываете часть того, что они платят.
Классическая структура схемы Понци.Схема Понци требует иерархии или людей, которые находятся внизу, чтобы приносить прибыль людям, которые находятся наверху. Биткойн работает по децентрализованной модели, в которой нет абсолютно никакой иерархии и где все равны.Протокол Биткойн является полностью открытым исходным кодом, поэтому каждый может принять участие в его разработке или внести свой вклад в его инфраструктуру с помощью майнинга BTC.
Продолжайте изучать Биткойн, читая наши дальнейшие руководства о том, «Почему биткойны имеют ценность» и «Как устанавливается цена биткойнов?»
Если вы заинтересованы в получении биткойнов, ознакомьтесь с нашими руководствами «Стоит ли покупать биткойны» и «Как покупать биткойны», прежде чем это сделать.
Братья Биткойн издеваются над Полом Кругманом за то, что он сравнивает повальное увлечение криптовалютой с «естественной схемой Понци»
« «Двенадцать лет спустя криптовалюты почти не играют никакой роли в нормальной экономической деятельности.” ”
Это был лауреат Нобелевской премии экономист и обозреватель New York Times Пол Кругман, который в недавней статье подверг сомнению реальную ценность криптовалюты.
Самопровозглашенный «криптоскептик» пишет, что, хотя он часто использует Venmo для разделения чеков и покупки продуктов, а принадлежащий PayPal сервис одноранговых платежей PYPL запущен, когда биткойн BTCUSD, +4.62% сделал в 2009 году, он все еще не видел биткойн, Dogecoin DOGEUSD, + 3,66% или другие цифровые токены с такой же готовностью принимаются массами для ежедневных транзакций. И это заставляет его задуматься, сколько на самом деле стоят цифровые активы.
«К тому времени, когда технология станет такой же старой, как криптовалюта, мы ожидаем, что она либо станет частью повседневной жизни, либо перестанет быть бесполезной», — говорит он, прежде чем спрашивать, почему люди готовы платить так много вкладывать в цифровые токены, которые «ничего не делают.”
« «Это может показаться вам спекулятивным пузырем или, может быть, схемой Понци». ”
Кругман говорит, что все длительные схемы Понци нуждаются в повествовании, которого у криптовалюты в избытке.И это включает в себя крипто-ускорители, использующие «техно-болтовню», чтобы убедить всех в том, что они предлагают революционную технологию, «хотя блокчейн на самом деле довольно старый по стандартам информационных технологий и еще не нашел убедительного применения», — пишет он.
Он также отмечает то, что он называет «либертарианский сумасшедший», или «утверждения о том, что фиатные валюты, деньги, выпущенные государством без какой-либо материальной поддержки, рухнут в любой момент», что подогревает желание инвестировать в цифровые токены.
Связано: Биткойн превратился из модного в безвкусный, говорит аналитик Deutsche Bank
Неудивительно, что криптосообщество критиковало его колонку.Фактически, Кругман даже написал в Твиттере свою статью с предсказанием, что «это получит много писем с ненавистью», потому что «над культом нельзя высмеивать».
Некоторые критики цитировали предсказания Кругмана, которые он делал в прошлом, но которые не сбылись, как средство дискредитации его скептицизма по отношению к криптовалюте. В частности, в Интернете распространялась статья 1998 года; в нем Кругман предсказал: «Примерно к 2005 году станет ясно, что влияние Интернета на экономику не больше, чем влияние факсимильного аппарата.В той же колонке также говорилось, что рост Интернета «резко» замедлится, потому что «большинству людей нечего сказать друг другу!»
Как ни странно, критики, у которых было достаточно , чтобы сказать Кругману, использовали Интернет, чтобы поджарить его. Имя и колонка Кругмана пользовались популярностью в Твиттере. TWTR, -0,26% в пятницу утром.
Это была хаотичная неделя для держателей криптовалюты: биткойн упал на 30% в среду утром после того, как Китай выпустил предупреждение о криптовалюте, прежде чем он несколько восстановился во второй половине дня.По состоянию на утро пятницы биткойн и эфир
ETHUSD,
+ 5,51%
оба упали более чем на 40% от своих недавних рекордных максимумов, а Dogecoin потерял половину своей стоимости.
Подробнее: Биткойн начинает новую распродажу, поскольку Китай повторяет планы по подавлению криптовалюты
Подробнее: Почему криптовалюта рушится? Восстановятся ли цены на биткойны? Вот что говорят трейдеры и инвесторы
Страница не найдена | 404
- долларов США
- BTC 46 490 долларов США
- ETH 3229 долларов США
- XRP 1 доллар США.02
- BCH $ 632
- XMR $ 266,4
- DASH $ 187
- EOS $ 4,97
- ZEC $ 139
- ADA $ 1,992
- NEO $ 52,09 $ MI09
- BNB12127 $
- долларов США
- BNB127 $ 396
- BNB127 $ 398
- BNB127
X
- BTC $ 46 490 + 4,70%
- ETH $ 3229 + 5,66%
- XRP $ 1,02 + 5,08%
- BCH $ 632 + 4,33%
- EOS $ 4.97 + 6,83%
- DOGE $ 0,27 + 2,70%
Английский
- реклама
- карьера
- Новости
- Bitcoin News
- Ripple News
- Ethereum News
- Новости Ethereum Новости
- Новости блокчейнов
- Деловые новости
- Новости технологий
- Политика и правила
- Рынки
- Новости рынка
- Индексы цен
- Анализ рынка
- Горячие валюты
- Magazine
- People
- Top 100 2021
- Top 100 2020
- Opinion
- Expert Take
- Interview
- Cryptopedia
- Explained How to
- Ethereum101
- Dogecoin101
- Bitcoin Cash201
- Ripple101
- Lightning Network101
- Altcoin101
- DeFi101
- Trading101
- NFT101
- Промышленность
- DApplist
- События
- Вакансии
- Пресс-релизы
- Store
- BlockShow
- Консультации
- Консультационные услуги
- Провайдеры технологий
- Отраслевые отчеты
- Видео
- Markets Pro
5 крупнейших крипто-схем Понци
Криптоиндустрия полна инвестиционных возможностей. Среднестатистический криптоинвестор хорошо осведомлен о том, что инновационный характер технологии криптографии и блокчейна может обеспечить высокую отдачу от инвестиций, особенно в тех секторах, которые будут привлекать широкое распространение в не столь отдаленном будущем.
Это распространенное мнение также способствовало повторению крипто-мошенничества, как крупного, так и мелкого.Обоснование этого заключается в том, что можно предлагать инвесторам нечеткие и нереалистичные решения для криптоинвестиций из-за известной волатильности цен на цифровые активы и присущих им сложностей лежащих в их основе технологий. Поэтому при разработке стратегий обмана инвесторов большинство крипто-мошеннических проектов извлекают выгоду из растущей привлекательности криптоактивов, шансов обнаружить «следующий биткойн» и общего отсутствия общественного образования в отношении основ криптотехнологий.
В этом руководстве мы рассмотрим пять самых известных схем криптовалюты Понци в истории отрасли и подчеркнем, как стоящие за ними участники воспользовались волатильностью, сложностью и новаторской привлекательностью криптовалюты.Но сначала давайте взглянем на определяющие характеристики крипто-схемы Понци в целом.
Что такое крипто-схема Понци?
Схема Понци — это обычно тщательно продуманная инвестиционная афера, предназначенная для привлечения инвесторов обещанием получения высокой и быстрой прибыли от несуществующего предприятия. Чаще всего компания сосредотачивается на получении денег от новых инвесторов и распределении их между предыдущими спонсорами под предлогом того, что эти деньги представляют собой прибыль, полученную от законной инвестиционной деятельности.В конце концов, такая система распадается, когда поток новых инвестиций иссякает.
В случае крипто-схемы Понци мошенники создают воображаемые криптографические предприятия и заманивают инвесторов различными историями и псевдостатистикой. С криптовалютой несколько легче продавать нереалистичную прибыль аудитории, которая не глубоко понимает, как на самом деле работает криптовалюта, или иным образом ослеплена потенциалом цифровых активов для получения заманчивой прибыли от инвестиций.
Обратите внимание, что история схем Понци восходит к 19 веку.Однако именно незаконные операции итальянского афериста Чарльза Понци в начале 1920-х годов наконец пролили свет на этот конкретный вид мошенничества. Хотя схемы Понци развивались вместе с технологическим прогрессом, они часто характеризуются определенными красными флажками:
- Обещание быстрой и безрисковой отдачи от инвестиций, независимо от рыночных условий
- Инвестиционные модели или бизнес-деятельность, лежащая в основе таких схем, которые представлены как якобы слишком сложно объяснить.
- Удержание доступа к документам, которые могли бы подтвердить законность и существование бизнеса и его инвестиций
К сожалению, операторы схемы Понци знают, как скрыть эти красные флажки и манипулировать эмоциями инвесторов. Вот почему схемы Понци процветают и сегодня, спустя столетие после того, как мошенник дал им свое имя.
Отличаются ли схемы Понци от схем пирамиды?
Схема пирамиды похожа на схему Понци, поскольку система полагается на приток новых инвестиций для выплаты прибыли предыдущим инвесторам.Единственное отличие состоит в том, что схема Понци позиционирует себя как законное предприятие, которое приносит прибыль за счет предоставления услуг или продажи продуктов. В отличие от этого, финансовые пирамиды не связывают предполагаемую прибыльность схемы с производительностью предприятия.
Крупнейшие криптографические схемы Понци в истории
Onecoin
Onecoin, пожалуй, самая продолжительная схема Понци, когда-либо наблюдаемая в криптоиндустрии. Основанная болгарским мошенником Ружей Игнатовой, также известной как Cryptoqueen, Onecoin удалось привлечь большое количество инвесторов в период с 2014 по 2019 год.В течение этого периода, согласно утверждениям, схема Понци обманула инвесторов на 5,8 миллиарда долларов, рекламируя Onecoin как «убийцу биткойнов» и следующее самое популярное нововведение в криптоиндустрии.
Под этим «коммерческим предприятием» находилась многоуровневая маркетинговая схема, которая компенсировала участникам денежные средства и Onecoin каждый раз, когда они привлекали новых инвесторов. Проблема заключалась не в маркетинговой стратегии как таковой, а в том, что у Onecoin не было собственного блокчейна. Таким образом, всякий раз, когда инвесторы получали или покупали Onecoin, у них была бесполезная монета, не поддерживаемая принятой технологией цифровых активов.
После многих лет предупреждений инвесторов против инвестирования в Onecoin правительство США в конечном итоге приняло жесткие меры в отношении операций компании и выдвинуло обвинения против ее руководителей. Однако к этому времени сама Игнатова растворилась в воздухе.
Bitconnect
Еще одна крупная схема криптовалюты Понци, Bitconnect, запущенная в 2016 году как решение для кредитования биткойнов, обещающее ежемесячную доходность в размере 40%. Операторами были неизвестные разработчики во главе с человеком по имени Сатао Накамото, что, очевидно, является псевдонимом.Инвесторам приходилось покупать токены BCC, блокировать их на платформе и ждать, пока торговые боты будут использовать их заблокированные средства для торговли.
Соучредитель Ethereum Виталик Бутерин, а затем Майк Новограц и Чарли Ли были первыми выдающимися фигурами, критиковавшими неустойчивую окупаемость инвестиций, обещанную Bitconnect. Вскоре эта схема привлекла внимание правительства Великобритании. В конце концов власти США объявили Bitconect схемой Понци и потребовали прекратить свою деятельность в 2018 году.Впоследствии цена BCC упала на 90%, в результате чего инвесторы в совокупности потеряли более 3,5 миллиардов долларов.
PlusToken
PlusToken — одна из новейших и крупнейших схем Понци, когда-либо зарегистрированных в мире криптовалют. Мошенничество проводило большую часть своей маркетинговой кампании через китайское приложение для обмена сообщениями WeChat, соблазняя инвесторов перспективой получения 10-30% ежемесячной прибыли на инвестиции. PlusToken привлек более 3 миллионов инвесторов, большинство из которых находятся в Китае, Южной Корее и Японии.Вся бизнес-модель проекта сосредоточена вокруг криптографической грамотности и кошелька. В конечном итоге мошенники убедили инвесторов увеличить свои доходы, купив токен проекта PlusToken.
После года вымогательства у инвесторов их средств команда PlusToken закрыла схему в 2019 году и вышла с криптовалютами на сумму более 3 миллиардов долларов. Как и в большинстве схем Понци, упомянутых в этом руководстве, властям удалось арестовать нескольких ведущих участников схемы.Позднее китайское правительство конфисковало криптовалюту на сумму 4 миллиарда долларов, связанную с мошенничеством. Тем не менее, похоже, что не все вовлеченные лица были отслежены, поскольку неизвестные организации успешно сняли часть украденных средств в 2020 году.
GainBitcoin
В 2016 году GainBitcoin превратился в индийское решение для облачного майнинга с обещанием: генерируя ежемесячную доходность 10% в течение 18 месяцев. Как бы нелепо это ни звучало, проект привлек не менее 300 миллионов долларов инвестиций от индийских инвесторов.В 2017 году стало ясно, что не было ни физического оборудования для майнинга, ни каких-либо майнинговых операций, поддерживающих продуманную схему.
К счастью, создатель схемы Амит Бхардвадж был арестован в 2018 году и обвинен в мошенничестве более 8000 инвесторов. Однако, судя по всему, дело провалилось, и маловероятно, что инвесторы возместят убытки.
Mining Max
Как и GainBitcoin, Mining Max также использовала мнимое предприятие облачного майнинга, чтобы замаскировать истинный характер своих незаконных операций.Платформа обещала инвесторам возможность заработать на широко распространенной шумихе вокруг криптовалюты. Mining Max выдвинул идею участия в экосистеме мульти-крипто-майнинга, которая потенциально может приносить высокую прибыль. Однако, как и любая другая схема крипто-Понци, большая часть бизнес-модели опиралась на интенсивные маркетинговые кампании, направленные на привлечение новых инвестиций.
Всего Mining Max привлекла более 18 000 инвесторов из 54 стран. Из собранных 250 миллионов долларов только 70 миллионов было потрачено на покупку оборудования для майнинга.Остальные деньги пошли на финансирование маркетинговой кампании Mining Max, а также на непомерный образ жизни членов ее команды. Хотя несколько подозреваемых, причастных к этой афере, были арестованы и обвинены, председатель, заместитель председателя и другие сообщники компании остаются на свободе.
Заключительные мысли
Из нашего разоблачения основных схем крипто-Понци становится ясно, что мошенники пользуются отсутствием у инвесторов криптообразования, привлекательностью криптовалюты как новой технологии, а также ее репутацией из-за диких — и потенциально очень прибыльных — колебаний цен .Вывод заключается в том, что настоятельно рекомендуется проводить комплексную проверку всякий раз, когда вы сталкиваетесь с возможностью криптовалютных инвестиций, независимо от того, насколько авторитетной вы можете сначала подумать, что компания ее продвигает. Забота и должная осторожность — лучший способ выявить красные флажки и убедиться, что вы не станете жертвой — к сожалению, многочисленных — инвестиционных афер.
Биткойн-мошенничество: остерегайтесь этих пятерок
С момента своего появления более десяти лет назад Биткойн привлекал внимание инвесторов и торговцев, причем больше последних, чем первых.Экосистема криптовалюты характеризуется низкой ликвидностью и небольшим количеством институциональных инвесторов. Но он также изобилует преступниками и мошенниками.
Мошенничество с биткойнами следовало за колебаниями цен на криптовалюту. По мере того, как цены на биткойны росли, количество и частота таких мошенничеств увеличивались, и все больше преступников использовали их для транзакций. Их количество упало, поскольку цены упали, количество транзакций в сети уменьшилось, и это стало непривлекательным вариантом для инвестиций.
Природа мошенничества, происходящего в сети Биткойн, также совпадала с развитием его инфраструктуры. Ранняя блокчейн-инфраструктура Биткойна была примитивной; он часто выходил из строя по мере увеличения количества транзакций в его сети. В то время незаконная деятельность в экосистеме Биткойна отражала варианты его использования, при этом криптовалюта в основном использовалась для транзакций, таких как покупка наркотиков в темной сети.
Ключевые выводы
- Природа биткойн-мошенничества изменилась по мере развития инфраструктуры криптовалюты и базы инвесторов.
- Биткойн-инвесторы могут увеличить свои шансы на успех, выявляя распространенные виды мошенничества, такие как схемы Понци, поддельные ICO и мошеннические обмены.
- Некоторые виды мошенничества, такие как ICO, остаются прежними, но есть и другие, новые виды мошенничества, такие как мошенничество в социальных сетях и социальной инженерии.
Рост цен в 2017 году изменил характер мошенничества, происходящего в Биткойне. Первоначальные предложения монет (ICO) были последним повальным увлечением, и мошенничество с ICO в основном опиралось на разговоры в основных средствах массовой информации о Биткойне.Они предоставили потенциальным инвесторам возможность инвестировать в новую отрасль, обещавшую экспоненциальную прибыль. Что они не упомянули, так это то, что такие предложения в значительной степени не регулировались Комиссией по ценным бумагам и биржам (SEC).
В последние годы, когда Биткойн стал более популярным и привлек внимание институциональных инвесторов, хакеры переориентировались на кошельки с криптовалютой. Например, мошенничество с кражей криптовалютных кошельков стало более распространенным явлением.Фишинг — это особенно популярный среди хакеров метод кражи информации о ключах пользователей для криптовалютных кошельков.
Как бы парадоксально это ни звучало, мошенничество в сети Биткойн необходимо для ее развития, поскольку они выявляют уязвимости в ее системе. Постоянное внимание инвесторов к Биткойну означает, что вполне вероятно, что мошенничество и мошенничество, связанные с Биткойном и более крупной экосистемой криптовалюты, вероятно, станут более изощренными в будущем.
Вот краткое изложение пяти важных мошенничеств с биткойнами, которые проникли в его экосистему за последние годы.
Обмен и взлом кошелька
Раньше биржи криптовалют были основным источником криптовалютного богатства для хакеров. Теперь хакеры обратили свое внимание и на другие области, такие как онлайн-криптокошельки. Один из крупнейших таких взломов произошел в июне 2020 года, когда хакеры украли 1 миллион адресов электронной почты клиентов, взломав базы данных электронной почты и маркетинга французской компании Ledger, занимающейся криптовалютными кошельками. Они также украли личные данные 9 500 клиентов и опубликовали 242 000 адресов электронной почты клиентов на веб-сайте для взломанных баз данных.В конце 2019 года криптовалютная биржа Poloniex потерпела аналогичное нарушение и была вынуждена отправлять своим клиентам электронные письма с просьбой сбросить пароли.
Мошенничество в социальных сетях
Социальные сети стали мощной силой в обществе. Его рост происходил параллельно с повышением узнаваемости Биткойна в средствах массовой информации. Поэтому неудивительно, что хакеры используют социальные сети для нацеливания на владельцев биткойнов. Они начали создавать поддельные учетные записи в социальных сетях, чтобы вымогать биткойны у подписчиков или напрямую взламывать популярные учетные записи Twitter.
Пожалуй, самый известный случай этого произошел в июле 2020 года, когда были взломаны аккаунты Twitter, принадлежащие известным людям и компаниям. Некоторые из взломанных аккаунтов принадлежали техническим предпринимателям Илону Маску и Биллу Гейтсу, инвестору Уоррену Баффету, боксеру Флойду Мэйвезеру и таким компаниям, как Apple и Uber.
Хакеры получили доступ к административной консоли Twitter и публиковали твиты из этих учетных записей, прося своих последователей отправлять деньги на указанный адрес блокчейна.Они пообещали, что средства пользователей будут удвоены и отправлены обратно в качестве благотворительного жеста. По имеющимся данным, в течение нескольких минут после публикации твитов произошло 320 транзакций.
Twitter — не единственная платформа социальных сетей, пострадавшая от мошенничества с биткойнами. Платформа для обмена видео YouTube столкнулась с аналогичной проблемой. В июле 2020 года соучредитель Apple Стив Возняк подал иск против Google, потому что его разговоры о биткойнах были показаны в мошеннических видео с раздачей криптовалюты.Такие видео также обещали удвоить суммы криптовалюты для пользователей, которые обещали отправить свои монеты на адрес блокчейна, упомянутый в видео. Еще семнадцать человек также подали иск против YouTube, потому что их обманули видео с раздачей криптовалюты.
Мошенничество с социальной инженерией
Мошенничество с социальной инженерией — это мошенничество, при котором хакеры используют психологические манипуляции и обман, чтобы получить контроль над важной информацией, касающейся учетных записей пользователей. Фишинг, например, представляет собой широко используемую аферу с социальной инженерией, с помощью которой хакеры отправляют электронные письма, связывающие их цели с мошенническим веб-сайтом, специально созданным для сбора важных деталей, таких как информация о банковском счете и другие личные данные.
В контексте индустрии криптовалют фишинговые атаки нацелены на информацию, относящуюся к онлайн-кошелькам. В частности, хакеров интересуют закрытые ключи криптовалютного кошелька, которые являются ключами, необходимыми для доступа к средствам в кошельке. Их методы работы похожи на методы многих стандартных мошенников. Ведущим держателям на специально созданный веб-сайт отправляется электронное письмо с просьбой ввести информацию о закрытом ключе. Когда хакеры получают эту информацию, они могут украсть биткойны и другие криптовалюты, содержащиеся в этих кошельках.
Еще один популярный метод социальной инженерии, используемый хакерами, — это рассылка электронных писем с шантажом на биткойны. В таких письмах хакеры заявляют, что у них есть записи о посещенных пользователем веб-сайтах для взрослых, и угрожают раскрыть их, если они не поделятся закрытыми ключами.
Лучший способ обезопасить себя от фишинга — не переходить по ссылкам в таких письмах или проверить, действительно ли адрес электронной почты принадлежит указанной компании, позвонив им или проверив синтаксис электронной почты. Например, пользователи должны проверить, зашифрован ли связанный веб-адрес (т.е.е., его URL начинается с HTTPS). Посещение незащищенных веб-сайтов — плохая идея.
Мошенничество с ICO
Мошенничество с использованием ICO распространилось на пике криптовалютной мании в 2017 и 2018 годах. После интенсивного разгона SEC частота таких мошенников снизилась. Однако они отказываются полностью вымирать. Совсем недавно, в конце 2019 года, федеральное агентство продолжало борьбу с подобными махинациями.
Есть несколько способов, с помощью которых мошенники могут отделить инвесторов от своих биткойнов с помощью афера ICO.Один из популярных методов — создание поддельных веб-сайтов, напоминающих ICO, и инструктаж пользователей о внесении монет в скомпрометированный кошелек. В других случаях виновато само ICO. Например, учредители могут распространять токены, которые нарушают законы США о ценных бумагах или вводят инвесторов в заблуждение относительно своих продуктов посредством ложной рекламы.
Самый известный пример — Centra Tech — предложение, которое поддержали несколько знаменитостей, в том числе боксер Флойд Мэйвезер и музыкант DJ Khaled. Когда регулирующий орган ловит их, организаторы и основатели таких предложений наказываются.Некоторым даже грозит тюремное заключение.
Тяги DeFi Rug Pulls
Коврики DeFi — это последний вид мошенничества на криптовалютных рынках. Децентрализованные финансы или DeFi нацелены на децентрализацию финансов путем устранения привратников для финансовых транзакций. В последнее время он стал магнитом для инноваций в крипто-экосистеме.
Но разработка платформ DeFi сопряжена со своими проблемами. Таким образом, злоумышленники похитили средства инвесторов.Эта практика, известная как «вытягивание коврика», стала особенно распространенной, поскольку протоколы DeFi стали популярными среди криптоинвесторов, заинтересованных в увеличении прибыли за счет охоты на прибыльные криптоинструменты.
Смарт-контракты, удерживающие средства на определенный период времени, являются наиболее популярным методом кражи средств программистами. Когда контракт истекает или достигает ранее установленного порогового значения, разработчики обычно используют функции программирования, чтобы украсть у него биткойны.
В декабре 2020 года группа разработчиков под псевдонимом украла Wrapped Bitcoin (WBTC), эфир и множество других криптовалют на сумму 750 000 долларов с Compounder Finance, платформы DeFi.Проект обещал инвесторам совокупную прибыль за внесение своей криптовалюты в смарт-контракт с временной привязкой или смарт-контракт, который будет выполнен только через определенное время. Но инвесторы утверждают, что разработчики встроили в систему «черный ход» и похитили средства до истечения срока действия смарт-контракта.
.